Модифікація і застосування моделі стохастичної волатильності

Скорочена інформація про документ
dc.contributor.authorБідюк, П. І.
dc.contributor.authorКоновалюк, М. М.
dc.date.accessioned2020-10-26T11:47:08Z
dc.date.available2020-10-26T11:47:08Z
dc.date.issued2012
dc.description.abstractenA modified structure of autoregressive stochastic volatility model is proposed and empirically studied that includes delayed historical volatility values. The structure of the model developed is refined with the use of the partial autocorrelation function computed for sample values of the conditional variance process. The volatility logarithms correspond to the stationary autoregression process that provides a possibility for forecasting of the conditional variance dynamics with known model parameters. To compute the model parameters using actual data the Markov chain Monte Carlo procedure was selected and appropriately modified to generate pseudorandom sequences for parameter estimates with necessary distribution. It was established that the model proposed provides better quality of volatility forecasts than known stochastic volatility model. The necessary computing experiments have been carried out with the developed software that is also accessible to other users via Internet. The modeling system developed can be easily expanded with new functions, methods for model parameters estimation and forecasting, and modified appropriately to meet requirements of a specific user.uk
dc.description.abstractruПредложена и исследована экспериментально модифицированная структура авторегрессионной модели стохастической волатильности, которая учитывает значения волатильности с прошедших моментов времени. Структура разработанной модели уточняется с помощью частичной автокорреляционной функции, вычисленной для выборочных значений процесса условной дисперсии. Логарифмированная волатильность процесса соответствует стационарному процессу авторегрессии, что дает возможность прогнозировать динамику условной дисперсии при условии, что известны параметры модели. Для оценивания параметров моделей на основе фактических данных модифицирован метод Монте-Карло для марковских цепей, который обеспечивает генерирование псевдослучайных последовательностей с требуемым распределением. Установлено, что предложенная модель дает более точный прогноз условной дисперсии, чем известная классическая модель стохастической волатильности. Вычислительные эксперименты выполнены с помощью разработанного программного обеспечения, которое доступно другим пользователям через сеть Интернет. Созданная моделирующая система может быть легко расширена новыми функциями, методами оценивания параметров и прогнозирования и модифицирована с целью адаптации к требованиям конкретного пользователя.uk
dc.description.abstractukЗапропоновано і досліджено експериментально модифіковану структуру авторегресійної моделі стохастичної волатильності, що враховує значення волатильності в минулі проміжки часу. Структура розробленої моделі уточнюється за допомогою часткової автокореляційної функції, обчисленої для вибіркових значень процесу умовної дисперсії. Логарифмована волатильність процесу відповідає стаціонарному процесу авторегресії, що дає можливість прогнозувати динаміку умовної дисперсії за умови відомих параметрів моделі. Для оцінювання параметрів моделей на основі фактичних даних модифіковано метод Монте-Карло для марковських ланцюгів, який забезпечує генерування псевдовипадкових послідовностей оцінок параметрів з необхідним розподілом. Встановлено, що запропонована модель дає точніший прогноз умовної дисперсії, ніж відома класична модель стохастичної волатильності. Обчислювальні експерименти виконано за допомогою розробленого програмного забезпечення, яке доступне іншим користувачам через мережу Інтернет. Створену моделюючу систему можна легко розширити новими функціями, методами оцінювання параметрів та прогнозування і модифікувати з метою адаптації до вимог конкретного користувача.uk
dc.format.pagerangeС. 55–60uk
dc.identifier.citationБідюк, П. І. Модифікація і застосування моделі стохастичної волатильності / П. І. Бідюк, М. М. Коновалюк // Наукові вісті НТУУ «КПІ» : міжнародний науково-технічний журнал. – 2012. – № 5(85). – С. 55–60. – Бібліогр.: 7 назв.uk
dc.identifier.urihttps://ela.kpi.ua/handle/123456789/36961
dc.language.isoukuk
dc.publisherНТУУ «КПІ»uk
dc.publisher.placeКиївuk
dc.sourceНаукові вісті НТУУ «КПІ»: міжнародний науково-технічний журнал, № 5(85)uk
dc.subject.udc519.766.4uk
dc.titleМодифікація і застосування моделі стохастичної волатильностіuk
dc.title.alternativeModification and Application of Stochastic Volatility Modeluk
dc.title.alternativeМодификация и применение модели стохастической волатильностиuk
dc.typeArticleuk

Файли

Контейнер файлів
Зараз показуємо 1 - 1 з 1
Ескіз
Назва:
2012-5-9.pdf
Розмір:
239.57 KB
Формат:
Adobe Portable Document Format
Опис:
Завантажити
Ліцензійна угода
Зараз показуємо 1 - 1 з 1
Ескіз недоступний
Назва:
license.txt
Розмір:
8.98 KB
Формат:
Item-specific license agreed upon to submission
Опис:
Завантажити

Зібрання

Наукові вісті НТУУ «КПІ»: міжнародний науково-технічний журнал, № 5(85)